Shell vende sus activos ascendentes daneses por $ 1.9 mil millones

Por Nerijus Adomaitis17 octubre 2018
© Michael Flippo / Adobe Stock
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Royal Dutch Shell acordó vender su negocio upstream danés a Norwegian Energy (Noreco) en un acuerdo que valora los activos en $ 1.9 mil millones, como parte de su estrategia de desinversión más amplia, dijo la compañía el miércoles.

La venta acerca el plan de desinversión de $ 30 mil millones de Shell a tres años cerca de su conclusión, habiendo comenzado el proceso en 2015 después de la adquisición de BG Group. Hasta ahora, las ofertas han incluido grandes carteras en el Mar del Norte británico, Gabón, Tailandia y Canadá.

"El anuncio de hoy es consistente con la estrategia de Shell para simplificar su cartera a través de un programa de desinversión de $ 30 mil millones y contribuye a nuestro objetivo de remodelar a la compañía en un caso de inversión de clase mundial", dijo el director de Shell, Andy Brown, en un comunicado.

El pago de Noreco a Shell se ajustará por el flujo de efectivo que Shell ha generado desde la fecha de vigencia del acuerdo, que se establecerá el 1 de enero de 2017.

"Esperamos pagar alrededor de $ 1.200 millones", confirmó a Reuters el presidente de Noreco, Riulf Rustad. Dijo que Noreco y Shell comenzaron las discusiones sobre el acuerdo alrededor de enero de 2017.

Reuters informó en febrero de 2017 que Shell estaba buscando vender sus activos upstream en Dinamarca.

Sin embargo, Shell transferirá al comprador, según el analista Biraj Borkhataria de RBC Capital Markets, 1.100 millones de dólares de pasivos por cierre relacionados con los activos.

Para Noreco, la transacción agregará una producción de 67,000 barriles de equivalentes de petróleo por día (boed), lo que la convierte en la segunda mayor productora de petróleo y gas en Dinamarca, detrás de la mayor petrolera francesa Total, dijo la compañía noruega.

Noreco dijo que el acuerdo incluía reservas probadas y probables (2P) de 209 millones de barriles de equivalentes de petróleo (mmboe) a fines del año pasado, 65 por ciento de los cuales eran líquidos.

Las acciones de Noreco que cotizan en Oslo subieron un 90 por ciento a 288.50 coronas noruegas ($ 35.30) en el anuncio y cerraron un 54 por ciento en el día a 231.50 coronas. Las acciones de Shell bajaron un 0,4 por ciento.

'Revitalizado'
El acuerdo otorga a Noreco una participación del 36,8 por ciento en el Consorcio Subterráneo Danés (DUC), que tiene activos en 15 campos offshore.

Total, que posee un 31,2 por ciento en el DUC, acordó el 25 de septiembre comprar una participación adicional del 12 por ciento a Chevron, mientras que la compañía danesa estatal Nordsofonden tiene el 20 por ciento restante.

Como parte del acuerdo, Noreco asumirá todos los compromisos y obligaciones existentes de Shell, incluida la reurbanización de Tyra Field.

"Noreco espera mantener una fuerte producción en los próximos años ... A medida que el centro de Tyra se esté reconstruyendo, la cartera se revitalizará y ofrecerá mejores economías acompañadas de una vida útil prolongada", agregó Noreco.

Los socios de DUC decidieron en diciembre volver a desarrollar el campo de gas de Tyra a un costo de 21 mil millones de coronas danesas (3.25 mil millones de dólares), prolongando su vida útil y permitiendo la producción de más de 200 mmboe.

Noreco dijo que los fondos para el acuerdo de Shell serían proporcionados por una colocación privada de nuevas acciones y un bono convertible, así como un préstamo de $ 900 millones de BMO Capital Markets, Deutsche Bank y Natixis.

Agregó que los principales accionistas de Noreco, CQS, Kite Lake Capital Management, Taconic Capital Advisors y los fondos administrados por York Capital Management, suscribirán el bono convertible de $ 160 millones y 15.6 millones de acciones nuevas a $ 22,62 por acción.


($ 1 = 8.1722 coronas noruegas)

($ 1 = 6.4662 coronas danesas)

(Reporte adicional de Ron Bousso en LONDRES Editado por Louise Heavens, David Goodman y Kirsten Donovan)

Categorías: Energía extraterritorial, Financiar, Fusiones y Adquisiciones